從夢中驚醒，男主一身冷汗，十六年過去了，他在義父的庇佑下長大成人。兒時父母雙親為楚王鑄劍，劍成后卻遭滅口。楚王得干將，莫邪劍不知所蹤。近日，楚王觀墓即將經過居住的村莊，這正是復仇的大好時機。

然而，楚王手持干將，實力強大。男主刺殺失敗，幸得俠客兄妹相救。楚王大怒，下令鬼舞屠村以儆效尤。俠客兄妹得知男主身份，順勢救下義父父女。話別義父一行人，男主與俠客兄妹同行，踏上刺楚之路。

修行十分刻苦，男主不解其意，惱怒難以復仇。俠客拋出古幣，一劍刺成兩半。男主不敵，只得更加勤奮練習。

夜晚，男主與俠客妹火雨聊及身世，提起父親出生卑微，母親乃鑄劍名門。二人相識于夜市，憑借一枚草戒定情。女主推斷二人想要回歸故鄉，莫邪劍就藏在男主日日夜夜能看得到的地方。

思及此，男主三人趕往曾經的村莊，根據遺物玉佩圖案找到了莫邪劍。鬼舞不知從哪處冒了出來，大戰之后鬼舞死前洗了個白。

又一日，男主知曉楚王出行，不顧俠客反對，獨自一人前去行刺。男主依舊不敵楚王，危急關頭，俠客舍身救下男主。

俠客以自己人頭做保，要求男主攜著人頭贏取暗殺機會。在與其他義士碰面后，知曉這個計劃有十年之久，原本是以千年樹脂制成人頭來替代。如今，男主只能毀容借機靠近楚王。

大決戰，男主成功刺殺楚王。最后以紅絹為信，告知女主成功的訊息，二人相約書信聯系，故事結束。

女主結局里有句詞“紅絹系梢頭,燕雀飛墻樓”，查了一下，不知出處。 全片60分鐘有余，故事也很簡單，優點就是畫面與鏡頭十分舒適。缺點嘛，臺詞夾著文言尬尬的。一會兒刺楚，一會兒又是大漠，這場景切換不是一般的快。作為復仇劇，沒有多余的兒女情長這是值得肯定的。結尾沒有說明男女主的最終歸宿，包括打了醬油的義父父女，顯得故事大綱缺了點。