Gideon與小女孩Almerina以說戲為生流浪江湖，某夜在山洞過夜時遭遇會說話的老熊。老熊講述其親身經歷：熊國王Leander曾帶兒子Tony練習捕魚，不料Tony被人類漁網擄走。多年后因熊群陷入生存危機，Leander率眾南下人類王國尋子并尋求食物。昏庸的大公在巫師國師AMBROSE輔佐下派兵攔截，雙方激戰中熊軍將領Theophilus陣亡。AMBROSE多次設陷阱離間未果，最終誘騙Leander至劇院與Tony重逢。大公當眾槍殺Tony致沖突升級，AMBROSE施展復活咒語后Leander誅殺大公報仇，并接任人類國王實現熊人共治。然而權力更迭引發新危機，丞相Saltpetre陰謀篡位導致Leander與Tony決裂。國師識破詭計召喚海怪平叛，Leander戰死前命Tony重返山林。黎明時分故事終章，Gideon與Almerina驚覺老熊正是Tony本人。兩人繼續流浪賣藝時，發現淪為乞丐的Saltpetre正在街頭徘徊。